BCG「2021年全球財富報告」分析高資產財管客群在2020年的新增財富中,「另類投資」部位大幅取代低收益債券,尤其實體的房地產部位達到235兆美元的歷史新高,其中又以亞洲富人持有占比最高。

在私人銀行、超高淨值財富(UltraWM)的財管服務中,另類資產屬於非公開市場的金融商品,項目包括私募股權、創投基金,房地產及其相關金融商品,去年以來部分國際金融業也開始提供虛擬資產選項,用虛擬通貨、穩定幣包裝為衍生性商品。

BCG報告指出,2020年全球金融財富規模達250兆美元,其中房地產相關部位從2019年的170兆美元大幅成長至235兆美元,使得資產池的規模擴大了一倍。其中,亞洲(不包括日本)的房地產相關財富最為集中,占該地區總財富的64%,其次是占55%的西歐,北美地區的占比僅28%。

BCG研究團隊指出,成熟國家擁有完善的金融市場,非法人投資者的個人也能親近另類資產,而且當地法規鼓勵富人持有現金、存款、證券和其他流動資產,PE、創投基金十分普遍;反之,成長型市場通常缺乏另類金融資產的選項,使得富人會把多餘的財富鎖在房地產資產。

目前台灣另類資產占總資產管理業AUM不及0.1%,在財富2.0的政策導引下,台灣的另類投資應該會有更多的需求,由於另類投資基金的風險不小,所以透過投信投顧業的篩選與把關相當重要。

#金融商品 #金融 #類投資 #房地產 #部位